Cryptohandel voor beginners: hoe werkt het en wat zijn de risico's?

Naarmate de cryptosector zich verder ontwikkelt, beginnen steeds meer nieuwe gebruikers zich te verdiepen in de handel in cryptocurrencies. Simpel gezegd gaat het om het kopen en verkopen van digitale tokens om te profiteren van koersbewegingen.

Wie zich voor het eerst in deze sector verdiept, krijgt te maken met drie belangrijke vragen die we in dit artikel beantwoorden: wat koop je precies, welke kosten betaal je wanneer je een transactie afrondt en welke risico's zijn eraan verbonden?

Wat is cryptohandel?

Bij een cryptotransactie speculeert een belegger op de koers van een activum om winst te maken, in de verwachting dat de koers zal stijgen of dalen. Handelen is het actieve onderdeel van beleggen en richt zich doorgaans op de kortere termijn.

Bij beleggen is het belangrijkste doel om over een langere periode vermogen op te bouwen. Bij handelen plaatsen en sluiten traders meerdere koop- en verkooporders. Ze proberen daarbij met een hogere handelsfrequentie te profiteren van koersbewegingen.

Hoe werkt cryptohandel?

Cryptohandel draait om het profiteren van stijgende of dalende koersen. Daarom openen traders long- of shortposities. De keuze tussen long en short hangt af van hoe de trader de markt inschat en wat er volgens hem in de komende uren of minuten kan gebeuren.

Bij een transactie wordt het ene activum ingewisseld voor het andere. Daarom bieden handelsplatformen handelsparen aan. In het voorbeeld BTC/USDC is Bitcoin de basisvaluta, terwijl USDC een stablecoin is die de waarde van de Amerikaanse dollar volgt. Wanneer je dit paar verhandelt, betaal je dollars om BTC te kopen. Bij verkoop wissel je BTC weer in voor dollars.

Voorbeeld van cryptohandel

Bij het openen van een longpositie profiteren traders van stijgende koersen, terwijl shortposities voordeel kunnen opleveren wanneer de koersen dalen. Een concreet voorbeeld met het handelspaar BTC/USDC: als een trader 0,025 BTC koopt tegen een koers van $ 40.000, bedraagt de aankoopwaarde $ 1000.

Als diezelfde hoeveelheid wordt verkocht tegen $ 42.000, levert dat een winst van $ 50 op, omdat de positie dan $ 1050 waard is. Hieronder zie je wat er gebeurt als de koers stijgt, gelijk blijft of daalt.

De hoeveelheid blijft in alle gevallen 0,025 BTC. De veranderende koers bepaalt het verschil tussen de aankoop- en verkoopwaarde.

Bij een shortcontract werkt het precies andersom. Een daling van $ 40.000 naar $ 38.000 levert vóór kosten $ 50 winst op; een stijging naar $ 42.000 resulteert in $ 50 verlies.

Waardoor bewegen cryptokoersen?

Op een handelsplatform worden koersen bepaald door vraag en aanbod wanneer transacties plaatsvinden. Bij elke transactie is er iemand die liquiditeit aanbiedt en iemand die liquiditeit afneemt.

Simpel gezegd kunnen koersen veranderen afhankelijk van hoeveel liquiditeit er beschikbaar is en hoe dun het orderboek is. In ons BTC/USDC-voorbeeld zijn grote orders ter waarde van miljarden dollars nodig om de koers van BTC aanzienlijk te bewegen, maar er wordt voortdurend gekocht en verkocht.

We hebben marktgegevens van BTC/USDC van CoinGecko geanalyseerd en vastgesteld dat er op grote handelsplatformen soms slechts enkele miljoenen dollars aan liquiditeit beschikbaar zijn binnen 2% van de actuele Bitcoin-prijs.

Dit betekent dat wanneer de koop- of verkoopdruk groot genoeg wordt om de bestaande orders op te nemen, orders tegen hogere of lagere prijzen worden uitgevoerd. Daardoor past de marktprijs van Bitcoin zich aan.

Handelen in cryptocurrencies versus beleggen

Het verschil tussen handelen en beleggen zit in de manier waarop je vermogen probeert op te bouwen. Bij handelen hanteren traders zowel korte als langere tijdshorizonnen en verwachten ze dat de koers van een activum binnen die periode zal stijgen of dalen.

Beleggen richt zich op de langere termijn en legt de nadruk op vermogensopbouw in plaats van het profiteren van schommelingen op de korte termijn. Dit betekent dat je cryptocurrencies langer aanhoudt en mogelijk zelfs bijkoopt wanneer de koers daalt.

Stel dat twee mensen Bitcoin kopen tegen dezelfde hypothetische koers van $ 40.000. De een is van plan te verkopen bij $ 42.000; de ander wil de aankoop meerdere jaren aanhouden. De instapkoers alleen verklaart hun beslissing niet. Hun beoogde uitstapmomenten doen dat wel.

De 3 belangrijkste vormen van cryptohandel uitgelegd

Bij spothandel kopen en verkopen traders het daadwerkelijke activum. Na afronding van de transactie zijn ze eigenaar van het activum. Dit is de meest eenvoudige manier om directe blootstelling aan een activum te krijgen.

Marginhandel betekent dat traders geld kunnen lenen met een bestaande positie als onderpand om een grotere positie te openen dan hun eigen kapitaal toelaat. Hierdoor worden zowel potentiële winsten als verliezen vergroot.

Futuresmarkten gebruiken hefboomwerking om de blootstelling aan een activum te vergroten. Het belangrijkste verschil met de andere twee handelsvormen is dat traders contracten kopen en niet de onderliggende activa bezitten. Ze kunnen daarmee wel speculeren op koersbewegingen, maar verliezen kunnen groter zijn dan de ingelegde margin.

Stel dat een hypothetisch product $ 250 margin vereist voor een blootstelling van $ 1000. Een koersbeweging van 5% verandert de waarde van de positie met $ 50. Die $ 50 komt overeen met 20% van de margin van $ 250.

Wat kost cryptohandel?

De kosten kunnen bestaan uit handelskosten, de bied-laatspread en slippage tussen de verwachte en de daadwerkelijke uitvoeringsprijs. Bij perpetual futures kunnen fundingbetalingen van toepassing zijn; blockchaintransacties kunnen netwerkkosten met zich meebrengen.

Wanneer particuliere beleggers zich verdiepen in cryptohandel, richten ze zich vaak uitsluitend op de koers van het activum. Daardoor kunnen ze verliezen oplopen door kosten, slippage en spreads.

Keren we terug naar de Bitcoin-aankoop van $ 1000. Ditmaal gaan we uit van 0,2% kosten bij zowel de aankoop als de verkoop. Om de kostenberekening afzonderlijk te bekijken, nemen we aan dat de genoemde koersen daadwerkelijk worden behaald en dat er geen andere kosten zijn. De aankoopkosten bedragen dan $ 2, waardoor de initiële uitgave $ 1002 is in plaats van $ 1000.

In het winstgevende scenario blijft er na aftrek van de initiële uitgave van $ 1002 op de verkoopopbrengst van $ 1047,90 een winst van $ 45,90 over. In het verlieslatende scenario levert de verkoop $ 948,10 op, wat tegenover diezelfde initiële uitgave resulteert in een verlies van $ 53,90.

Als je nauwkeuriger kijkt, zie je dat het kostenpercentage in beide scenario's gelijk blijft, maar dat de verkoopkosten worden berekend over verschillende transactiewaarden.

3 manieren om je voor te bereiden op cryptohandel

Leren handelen in crypto vereist inzicht in on-chainmarkten, de theorie achter koersbewegingen, technische analyse en ervaring die je opdoet door te oefenen en fouten te maken.

Dit is onze aanpak om de basisprincipes van handelen te leren wanneer je nieuw bent in crypto.

• Demo-accounts: Handelsplatformen en brokers bieden risicovrije demo-accounts aan waarmee je kunt oefenen met het plaatsen van transacties. Je gebruikt fictief geld, zodat je geen daadwerkelijk verlies kunt lijden.
• Technische analyse leren: Omdat crypto traditionele fundamentele gegevens zoals winstcijfers mist, richt technische analyse zich op patronen in onder meer handelsvolume, grafieken en indicatoren die inzicht kunnen geven in koersbewegingen, zoals RSI of MACD.
• Marktnieuws volgen: Omdat crypto traditionele fundamentele gegevens zoals winstcijfers mist, richt technische analyse zich op patronen in onder meer handelsvolume, grafieken en indicatoren die inzicht kunnen geven in koersbewegingen, zoals RSI of MACD.

Hoe begin je met cryptohandel?

Kies je handelsmethode en aanbieder, stort geld op je account en zorg dat je eventuele walletvereisten begrijpt. We raden aan om klein te beginnen of zelfs eerst een demo-account te gebruiken (zoals in de volgende paragraaf wordt uitgelegd) en vooraf te bepalen hoe je risico's beheerst.

Bij cryptohandel is het belangrijker om risico's te beheersen en je kapitaal te beschermen dan om voortdurend te proberen het te maximaliseren. Dat verschilt van beleggen, waarbij beleggers hun vermogen geleidelijk opbouwen, terwijl je bij handelen voortdurend risico's beheert om je kapitaal te behouden.

Werk vóór je eerste transactie een schriftelijk oefenscenario uit. Voor het bovenstaande Bitcoin-voorbeeld kan dat er zo uitzien:

• Geplande aankoop: 0,025 BTC tegen $ 40.000.
• Geïnvesteerd bedrag: $ 1000 vóór kosten.
• Gunstig scenario: Verkopen tegen $ 42.000 voor een brutowinst van $ 50.
• Ongunstig scenario: Verkopen tegen $ 38.000 voor een brutoverlies van $ 50.
• Nog een te beantwoorden vraag: Wat is het resultaat van elk scenario na aftrek van de kosten?

Maak deze berekening voordat je het bedrag kiest. Een koersdoel is slechts één onderdeel van een transactie; de hoeveelheid bepaalt wat dat koersdoel in geld betekent.

Wat zijn de risico's van cryptohandel?

Koersen kunnen sterk bewegen, terwijl beperkte liquiditeit de uitvoering van orders kan verslechteren. Hefboomwerking kan leiden tot gedwongen liquidatie. Handelsplatformen en accounts lopen risico's op hacks, insolventie en operationele problemen. Sterke wachtwoorden, tweefactorauthenticatie en een zorgvuldige positiegrootte zijn praktische beschermingsmaatregelen.

Test de eerdere aankoop met een derde scenario. Als Bitcoin van $ 40.000 naar $ 30.000 zou dalen, zou de 0,025 BTC nog $ 750 waard zijn. Bij dezelfde hypothetische kosten van 0,2% zou de verkoop $ 748,50 opleveren tegenover een initiële uitgave van $ 1002: een verlies van $ 253,50.

Dit scenario roept een andere vraag op dan het koersdoel van $ 42.000. Zou je nog steeds voor dezelfde positiegrootte kiezen nadat je beide berekeningen hebt gezien?

Zet het ongunstige scenario naast het gunstige. Geef beide evenveel aandacht in je handelsplan.

Je volgende stappen in cryptohandel

Beginnen met cryptohandel is verre van eenvoudig. Ondanks de schijn verliest meer dan 90% van de particuliere traders in het eerste jaar geld en stopt vervolgens helemaal. Leren hoe kosten werken, wat slippage is en hoe je markten analyseert, vergt veel tijd en toewijding.

Toch willen veel mensen cryptomarkten verkennen, omdat ze 24/7 geopend zijn en een hoger opwaarts potentieel kunnen bieden dan traditionele markten. Voor wie liever niet actief handelt, biedt Yieldfund gestructureerde investeringsplannen die toegang geven tot rendementen uit crypto en wekelijkse uitbetalingen, zonder dat je zelf hoeft te handelen. Neem rechtstreeks contact op om meer te weten te komen over hoe Yieldfund werkt.

Veelgestelde vragen

Kun je handelen zonder hefboomwerking?

Ja, je kunt via handelsplatformen, neobanken en andere aanbieders crypto-activa verhandelen op de spotmarkt zonder hefboomwerking te gebruiken of andere risico's te nemen. Je kunt ETF's of tokens verhandelen via platforms zoals DEGIRO in Nederland of andere platforms met een MiCA-vergunning.

Kun je 24 uur per dag in crypto handelen?

In 2026 zijn cryptomarkten 24/7 geopend, wat een opvallend verschil is met traditionele markten.

‍